L’architecte John et sa femme Laura formaient une famille heureuse, mais leur fille meurt accidentellement noyée, plongeant Laura dans le chagrin. John part restaurer une église à Venise et emmène sa femme pour lui changer les idées. Laura fait la connaissance de deux vieilles dames ; l’une, aveugle, se dit médium et affirme voir leur fille disparue. Les vieilles dames avertissent John qu’il courra un danger s’il reste à Venise, mais il n’y prête pas attention. Peu après, leur fils se blesse et Laura rentre précipitamment au pays ; sur le chantier, John manque de faire une chute du haut du bâtiment. Une fois son calme retrouvé, il découvre avec stupeur que Laura est toujours en compagnie des deux vieilles dames…
Dès sa sortie, le film s’impose comme une œuvre sans égale dans le paysage cinématographique par son montage novateur et en avance sur son temps. Son montage alterné expérimental et ses compositions faisant s’entrechoquer couleurs chaudes et froides sont très appréciés des cinéphiles. La remarquable musique de Pino Donaggio confère au film, au-delà de sa tonalité sombre, une mélancolie poignante.